全国第一城城主欧阳谦有私生子柳迟﹝周润发 饰﹞，柳迟诞生之日，天现流星，传是魔星降世。谦深信此星对己晦气，命令杀尽当日诞生之婴儿，而柳迟则被远送关外。柳迟长大后，武功高强，好打不服。他入关闯荡江湖，偷入幽明山庄查探江湖上“死士之谜”时，邂逅山庄唐氏家族的独生女唐蕾﹝欧阳佩珊 饰﹞。唐蕾脾气激烈，敢爱敢恨，对柳迟一见如故，终以深感情动之 ，二人结为佳耦，联袂闯出山庄。唐蕾不幸受伤，得枫叶楼楼主蝶衣姑娘﹝庄静宜饰﹞所救。蝶衣对柳迟亦痴心一片，无法柳迟已授室，只得将感情长埋心底。谦之养子梦非谋夺武林盟主宝座，陷害柳密友胡不肖，谦幼女紫君﹝雪梨 饰﹞急往找柳迟相助。究竟柳迟能否阻止梦非的阴谋？
